这些ETF策略助你穿越牛熊
熊市莫慌！巧用反向ETF化危为机
$罗素2000做空-ProShares (RWM.US)$ 我们在《新手ETF懒人攻略 -你适合投资哪一类ETF？》这门课介绍过反向ETF的原理。这种ETF可以反向追踪指数的走势，在市场下跌时反而能赚钱，交易还简单方便。这些特性让它成为了熊市明星，每当市场快速下跌时，成交量往往大增。
不少投资者还不了解这种ETF该怎么用、怎么选。别担心，本文将教你一份反向ETF的实战指南，让你更从容应对市场的不利局面。
反向ETF何时大派用场？
当预感市场走势不妙，或已经身处下跌趋势中时，反向ETF就派上用场了。它一般被用作两种用途：组合风险对冲和短期投机交易。
1. 组合风险对冲
对于持有多头投资组合的投资者，当整体市场有下跌趋势时，可以使用反向ETF对冲风险，避免不得不卖出持股。
以美股市场为例：假设投资者持有一个美股组合，当整体市场不利时，买入追踪大盘指数的反向ETF可以起到对冲作用。市面上成交最活跃的产品包括 $3倍做空纳指ETF-ProShares (SQQQ.US)$ 、 $3倍做空标普500ETF-Direxion (SPXS.US)$ 、 $Proshares做空标普500 (SH.US)$ 等。
除了整体市场风险，投资者还可以利用反向ETF对冲特定因子风险。例如：
小盘股：买入小盘股反向ETF。市面上成交最活跃的产品包括 $3倍做空小盘股ETF-Direxion (TZA.US)$ 、 $罗素2000做空-ProShares (RWM.US)$ 等。
利率风险（美联储加息）：买入国债反向ETF。市面上成交最活跃的产品包括 $3倍做空20年期以上美国国债ETF-Direxion (TMV.US)$ 、 $2倍做空20+年期国债-Proshares (TBT.US)$ 等。
2. 短期投机交易
反向ETF为投资者提供了熊市获利的手段。不仅如此，许多反向ETF还带有杠杆特性，让短期投机更具吸引力。
短线投机者常抓住以下几种机会：
个股利空：例如做空英伟达的 $GraniteShares 2x Short NVDA Daily ETF (NVD.US)$ 和做空追踪特斯拉的 $2倍做空TSLA ETF-Tradr (TSLQ.US)$ 。
板块利空：例如做空半导体的 $3倍做空半导体ETF-Direxion (SOXS.US)$ 和做空生物科技的 $3倍做空生物技术ETF-Direxion (LABD.US)$ 。
品类或地区利空：例如做空中概股的 $3倍做空富时中国ETF-Direxion (YANG.US)$ 和做空天然气的 $ProShares两倍做空彭博天然气ETF (KOLD.US)$ 。
实战中，这样使用反向ETF
反向ETF属于高风险品种，而且只适合短期投资，实战中千万别盲目买卖哦。以下几个策略可能是反向ETF的正确打开姿势。
1. 结合技术分析抓住时机
由于是短线交易，投资反向ETF比较适用技术分析。投资者可以使用趋势线、MA、MACD等技术指标来识别合适的买入和卖出时机。
牛牛课堂有丰富的技术分析课程，感兴趣者可以前往学习：
2. 把握开盘时段交易机会
市场的开盘时段往往是交易活动最活跃的时刻，体现为价格波动剧烈和交易量高。这些都有利于反向ETF的短线投机交易。
例如，假设一位投资者预计某个指数将会因为昨晚的负面国际新闻而下跌，他可以在开盘后立刻买入该指数的反向ETF：
利用开盘后价格剧烈波动的半小时争取获利。
一旦下跌达到预期位置，获利了结，避免持仓过久带来额外风险。
3. 设定止盈止损
市场短线走势往往难以预料，因此投资反向ETF一定要设定止盈和止损计划，以减轻万一市场逆转或看错方向带来的后果。
在富途牛牛交易反向ETF
方式1：市场>>ETF>>反向ETF
方式2：市场>>ETF>>ETF筛选器
ETF筛选器教程：《想找到心仪的ETF吗？ETF筛选器专区可以帮助你》
